财务管理"
本书是根据教育部关于高职高专人才培养目标和教材建设的总体要求，配合高职高专的专业课程和教材内容的改革，在吸收了近年来高职高专人才培养模式和教学方法改革经验的基础上编写的，按照知识讲授和能力训练并重的原则合理编排教学内容，每个知识点都用案例来说明该知识点在实际中如何运用，增加了授课导入案例和综合案例。本书以现代财务理念为出发点，把企业出资人、经营者、财务经理的财务行为结合起来，以企业的财务活动或资金运动为纲，以财务决策为重点，按照企业资金筹集、资金投放与回收、收益分配、财务控制与分析、财务特殊事项处理的顺序展开，编写了财务管理基础理论、企业筹资管理、营运资金的管理、对内投资管理、对外投资管理、收益及其分配管理、财务预算和控制、财务分析、并购与控制等9章内容。本书强调科学性、实用性、前瞻性、可接受性、趣味性的结合，强调新颖性与可操作性的结合。
本书适合作为高职高专非会计专业财务管理课程的教材，也可作为经济管理人员自学和培训参考书。
前 言
目前，财务管理知识已经成为企事业单位乃至个人理财的基本知识，在各个领域均被广泛地运用。经济类、管理类专业开设财务管理课程已经是大家的共识；非会计专业的学生虽然不具体做资金的调度工作，但是要从财务视角考虑本单位的发展、正确解读财务报告。适应非会计专业需要的《财务管理》教材相对较少，适应高职高专非会计专业需要的《财务管理》教材则更少。教材是教师授课的最基本内容，是学生复习之本，高职高专非会计专业的学生和授课教师一直盼望获得适合其教学需要的教材。鉴于此，我们编写了这本适用于高职高专非会计专业的《财务管理》。
本书的编者都是具有丰富实践经验的教学一线的骨干教师，他们清楚哪些知识对学生而言是最重要的，并将重要内容收入书中。本书的编写是针对现阶段高职高专教育的特点，以培养学生技能为主，理论够用即可。把传统授课内容与生动的案例完美地结合，通过案例培养学生的学习兴趣、调动学生学习的积极性。本书既有知识传授，又特别注重学生能力的培养，为学生一走出校门就具备一定的财务管理专业技能创造条件。在考虑教会学生如何学习、培养学生具有终身学习本领等问题的基础上，力图启发学生动脑思考，为训练学生不断提高分析问题、解决问题的能力提供帮助。注重创新意识和创新能力的培养，为培养出高技能型人才服务，同时也为案例教学、现场教学、情景教学、启发式教学、讨论式教学提供了素材。本书具有以下特色：
(1) 每章开头都有教学导入案例并提出问题，让学生带着问题去学习，以便于教师授课时启发学生思考。
书中对应所讲授的理论配有各企业财务管理中真正使用的小案例，让学生感到所学内容是真实可信的，从而增加学生的学习兴趣。
每章结束都有综合案例分析，为培养学生实践能力服务。
(2) 所用的案例既与教学内容紧密相关，又提出其他问题，引导学生活学活用，学会学习。
(3) 案例内容新颖，都是近几年的真实情况，贴近目前先进企业的财务管理，启发学生如何在财务管理水平落后的中小企业中实施管理。
(4) 力图把学生置于实际经营者的立场上，从实战环境出发，深入解析理财的各个知识点，并注重按新财务准则的要求来编写教材内容。
本书以适应高职高专教学改革为需要，充分体现高职高专教材的特点，努力从内容和形式上有所突破或改进。在内容取舍上力求以实用性、系统性、针对性为原则，并注重知识更新，尽可能将一些新的研究成果和企业的改革经验引入教材。同时注重所授知识的实用性，选择与学生成长及技能培养关系紧密的内容。本书的具体内容包括：财务管理基础理论、企业筹资管理、营运资金的管理、对内投资管理、对外投资管理、收益及其分配管理、财务预算和控制、财务分析、并购与控制。教材力求深入浅出，通俗易懂，对学生的自学有一定的帮助和支持。
本书由沈阳农业大学高等职业技术学院吕宝军、辽宁省交通高等专科学校张远录任主编，辽宁金融职业学院刘玉梅、辽宁经济职业技术学院孙挥、徐州空军学院朱敦超任副主编。吕宝军负责编写提纲、设计全书结构，并总篡定稿。参加本书编写的有：吕宝军(第1章、第4章、第5章)，张远录(第6章、第8章、第9章)，刘玉梅(第3章)，孙挥(第2章)，朱敦超、王富饶(第7章)，王凌艳参加了本书的编写和修改工作。写作过程中作者参考了有关学者、专家的论著，并引用了其中的内容。由于编写人员水平所限，书中的疏漏甚至错误恐难避免，恳请大家批评指正，以使本书渐臻完善。
编 者
IV
财务管理
III
目 录
第1章 财务管理基础理论 1
1.1 财务管理的内容 2
1.1.1 财务活动 2
1.1.2 财务管理的概念 3
1.1.3 财务管理的具体内容 3
1.1.4 财务管理的特点 4
1.2 财务管理的目标 5
1.2.1 企业目标 5
1.2.2 企业目标对财务管理的要求 6
1.2.3 财务管理目标的含义 6
1.2.4 财务管理目标的协调 8
1.3 资金的价值观念 10
1.3.1 资金时间价值 10
1.3.2 投资风险价值 17
1.4 财务管理的环境 24
1.4.1 财务管理环境的含义 24
1.4.2 经济环境 24
1.4.3 金融环境 27
1.4.4 法律环境 29
综合案例 31
第2章 企业筹资管理 38
2.1 企业筹资概述 40
2.1.1 筹资及其动机 40
2.1.2 企业筹资的基本原则 41
2.1.3 资本金制度 42
2.1.4 筹资渠道与筹资方式 43
2.1.5 资金需要量的预测 44
2.2 企业筹资 51
2.2.1 权益资金的筹集 51
2.2.2 负债资金的筹集 62
2.3 企业筹资决策 80
2.3.1 资本成本 81
2.3.2 杠杆原理 87
2.3.3 资金结构的优化 90
综合案例 93
第3章 营运资金的管理 106
3.1 现金的管理 108
3.1.1 现金管理的目的 108
3.1.2 现金收支管理 109
3.1.3 最佳现金持有量的确定 109
3.2 应收账款管理 113
3.2.1 应收账款的功能与成本 119
3.2.2 信用政策的制定 120
3.3 存货管理 121
3.3.1 存货的功能与成本 121
3.3.2 存货经济批量的确定 122
3.3.3 存货日常管理 123
综合案例 128
第4章 对内投资管理 137
4.1 固定资产管理 138
4.1.1 固定资产需要量预测 138
4.1.2 固定资产需要量决策 140
4.1.3 固定资产日常管理 165
4.2 无形资产管理 174
4.2.1 无形资产管理的意义
和要求 174
4.2.2 无形资产的日常管理 176
综合案例 180
第5章 对外投资管理 190
5.1 有价证券投资管理 192
5.1.1 有价证券投资的种类 192
5.1.2 有价证券投资的风险
与收益 193
5.1.3 有价证券投资的决策 198
5.1.4 有价证券投资的组合 202
5.2 对外直接投资管理 207
5.2.1 对外直接投资的方式 207
5.2.2 对外直接投资的决策 210
综合案例 213
第6章 收益及其分配管理 228
6.1 收益的管理 228
6.1.1 收益管理的要求 228
6.1.2 商品销售价格的制定 229
6.1.3 营业收入的预测 230
6.1.4 营业收入的日常管理 233
6.2 收益分配的管理 233
6.2.1 利润分配的内容和顺序 238
6.2.2 股利支付的程序和方式 238
6.2.3 股利分配政策 239
综合案例 241
第7章 财务预算和控制 251
7.1 财务预算 255
7.1.1 财务预算的编制方法 255
7.1.2 现金预算 267
7.1.3 预计财务报表 280
7.2 财务控制 283
7.2.1 财务控制的含义和种类 285
7.2.2 责任控制 286
综合案例 295
第8章 财务分析 300
8.1 会计报表的分析方法 311
8.1.1 趋势分析法 311
8.1.2 比率分析法 315
8.1.3 因素分析法 318
8.2 财务指标的分析 319
8.2.1 偿债能力的分析 319
8.2.2 企业盈利能力分析 326
8.2.3 企业营运能力的分析 333
8.2.4 企业自身发展能力分析 341
8.3 财务分析的应用 344
8.3.1 杜邦分析体系 344
8.3.2 利用财政部评价指标体系
进行综合分析 346
综合案例 348
第9章 并购与控制 352
9.1 企业并购的财务管理 355
9.1.1 企业兼并与收购概述 355
9.1.2 企业并购的财务分析
与资金筹措 359
9.2 企业重整的财务管理 363
9.2.1 财务危机、破产
与财务重整 363
9.2.2 财务重整的方式与程序 366
9.3 企业清算的财务管理 374
9.3.1 企业清算及其类型 374
9.3.2 企业破产清算的基本程序 374
9.3.3 企业解散清算的基本程序 376
综合案例 377
附录一 384
附录二 386
附录三 388
附录四 390
参考文献 392
VI
财务管理
VII
