《财务管理：微课版》根据岗位对财务人员财务管理知识与能力的要求，结合会计行业职业资格标准，以典型的工作任务为依托，遵循高职学生的认知特点，构建知识体系。全书共由十个项目构成，具体有：认识财务管理、资金时间价值和风险价值的计算、筹集资金的管理、项目投资的管理、证券投资的管理、营运资金的管理、收益分配的管理、财务预测与预算、财务控制、财务分析。

《财务管理：微课版》既可作为高职高专院校经济类及其他专业的财务管理教材，也可作为各类成人院校及企业职工的培训教材，还可作为在职工作人员丰富财务管理知识与提高技能的自学用书。

前    言

　　

　　在现代企业管理中，财务管理是一项涉及面广、综合性和制约性都很强的系统工程，它是通过价值形态对资金运动进行决策、计划和控制的综合性管理，是企业管理的核心内容。本书根据高职教育的人才培养目标、教学大纲及该课程教学的实际状况编写而成。全书在参考大量有关著作和文献的基础上，按照企业财务管理活动的一般规律和理论与实践紧密结合的原则，结合会计行业职业资格标准，以典型的工作任务为依托，遵循高职学生的认知特点，构建知识体系。全书共由十个项目构成，每个项目下均设有相应的任务，通过各个任务对财务管理工作进行描述。每个项目通过案例导入来激发学生的学习兴趣与求知欲；通过实例分析法引导学生掌握财务管理基本方法与技能，突出了高职学生的实操性；结合全国会计师专业技术资格考试标准，以筹资、投资、收益分配为主要内容贯穿全文，体现了内容的职业性；每个项目均附有项目知识检测，对学生的学习效果进行检验，体现了“教学做”合一的职教特色。

　　本书既可作为高职高专院校经济类及其他专业的财务管理课程教材，也可作为各类成人院校及企业职工的培训教材，还可作为在职工作人员提高财务管理知识与技能的自学用书。

　　本书由新疆农业职业技术学院艾洪娟、新疆农业职业技术学院陆红霞任主编，艾洪娟负责全书的整体结构设计、总纂、部分项目编写及定稿工作；新疆农业职业技术学院吉文丽、新疆农业职业技术学院王青梅、北京科技大学天津学院李双双、四川文化产业职业学院王柏清任副主编，协助修改初稿和定稿；任婕、赵丹也参加了本书的编写。本书具体编写分工如下：艾洪娟编写项目一、三、五、六、七、八、九；陆红霞编写项目二、四、十；吉文丽协助编写项目二、三；王青梅协助编写项目四、五；李双双协助编写项目六、十；王柏清协助编写项目八、九；任婕参与编写项目三，赵丹参与编写项目七。

　　本书在编写过程中得到了各位编写人员所在院校的大力支持，以及相关企业、财务公司的热情协助，在此一并致谢。

　　由于作者水平有限，书中难免存在不足之处，敬请广大读者批评指正。

　　

　　

　　编  者    

　　

　　

     

　　

     

　　

　　

     

　　

目    录

项目一  认识财务管理 1

任务一  财务管理概述 3

一、财务管理的描述 3

二、财务管理的内容 6

三、财务管理的环节 7

任务二  财务管理目标的确定 8

一、财务管理目标的描述 8

二、财务管理目标的协调 10

任务三  财务管理环境的分析 11

一、经济环境的分析 11

二、法律环境的分析 12

三、金融环境的分析 13

项目知识检测 14

项目二  资金时间价值和风险价值的

计算 19

任务一  资金时间价值的定义、表示

方式和计算 20

一、资金时间价值的定义和

表示方式 20

二、资金时间价值的计算 21

子任务一  单、复利终值和现值的

计算 22

子任务二  年金终值和年金现值的

计算 23

任务二  风险的含义、分类及风险

价值的计算 27

一、风险的含义 27

二、风险的分类及风险与收益的

关系 27

三、风险价值的计算 28

子任务一  风险的衡量 28

子任务二  风险报酬的计算 30

项目知识检测 31

项目三  筹集资金的管理 35

任务一  筹资概述 37

一、筹资目的 37

二、筹资要求 37

三、筹资渠道与方式 38

四、筹资的类型 39

任务二  资金筹集的分析 40

子任务一  权益资金的筹集分析 40

子任务二  负债资金的筹集分析 42

任务三  资金筹集的决策 47

子任务一  资金成本的计算 48

子任务二  杠杆效应的运用 52

子任务三  最佳资本结构的选择 56

项目知识检测 58

项目四  项目投资的管理 65

任务一  企业投资概述 66

一、企业投资的含义和种类 66

二、企业投资的目的 67

三、企业投资应考虑的因素 68

四、项目投资的含义和种类 68

任务二  项目计算期的现金流量的计算 69

一、项目计算期的确定 69

二、原始总投资与投资总额的计算 69

三、项目投资的现金流量的计算 69

子任务一  直接法计算现金流量 71

子任务二  间接法计算现金流量 72

任务三  项目投资决策的方法 73

子任务一  非折现评价法 73

子任务二  折现评价法 75

任务四  项目投资决策方法的运用 79

一、独立方案财务可行性评价及其

投资决策 79

二、多个互斥方案的比较决策 79

三、更新改造项目决策 81

项目知识检测 82

项目五  证券投资的管理 87

任务一  证券投资概述 88

一、证券的概念及其种类 88

二、证券投资的含义、特点与目的 89

三、证券投资的对象与种类 90

四、证券投资风险的含义和种类 90

五、证券投资收益的计算 91

子任务一  证券投资收益的衡量 91

子任务二  证券组合收益的衡量 93

任务二  股票投资 94

一、股票投资的种类和目的 94

二、股票投资的特点 94

三、股票投资的估价和收益率的

计算 95

子任务一  股票投资的估价——

投资价值的衡量法 95

子任务二  股票投资的收益率——

投资收益率的衡量法 96

任务三  债券投资 97

一、债券投资的目的、种类及特点 97

二、债券投资的估价和收益率的

计算 98

子任务一  债券投资的估价 98

子任务二  债券投资的收益率 99

任务四  基金投资 100

一、基金的种类 100

二、投资基金的估价与收益率的

计算 102

三、基金投资的优缺点 102

项目知识检测 102

项目六  营运资金的管理 107

任务一  营运资金概述 109

一、营运资金的含义 109

二、营运资金的特点 109

三、营运资金的周转 110

任务二  现金管理 110

一、现金管理的目标 110

二、企业持有现金的动机 111

子任务一  现金管理成本的计算 111

子任务二  最佳现金持有量的

确定 112

子任务三  现金回收与支出管理 115

任务三  应收账款的管理 116

一、应收账款的产生 116

二、应收账款的优缺点与

管理目标 116

子任务一  应收账款的成本计算 117

子任务二  应收账款信用政策的

制定 118

子任务三  应收账款的分析 120

任务四  存货的管理 122

子任务一  存货的成本 122

子任务二  存货经济进货批量

基本模型 123

子任务三  存货的控制与管理 126

项目知识检测 128

项目七  收益分配的管理 133

任务一  收益分配的描述 134

一、收益分配的概念和基本原则 134

二、国有资本收益管理的

有关规定 135

三、影响利润分配的因素 136

任务二  收益分配政策的制定 137

一、收益分配政策的含义 137

二、股利分配政策 138

三、收益分配政策的选择 140

任务三  收益分配的程序及方式 141

一、收益分配程序 141

二、股份有限公司股利支付的方式

和程序 142

任务四  职工要素分配的管理 145

项目知识检测 146

项目八  财务预测与预算 151

任务一  财务预测概述 152

一、财务预测的含义 152

二、财务预测的内容 153

三、财务预测的方法 153

任务二  利润的预测 154

子任务一  本量利预测法的运用 155

子任务二  保本点的预测 156

子任务三  目标利润的预测 158

任务三  资金的预测 159

子任务一  销售百分比法 159

子任务二  线性回归分析法 161

任务四  财务预算表的编制 162

子任务一  财务预算的编制方法 163

子任务二  现金收入预算的编制 165

子任务三  现金支出预算的编制 167

子任务四  预计财务报表的编制 172

项目知识检测 173

项目九  财务控制 179

任务一  财务控制概述 181

一、财务控制的含义和特征 181

二、财务控制的种类 181

任务二  责任中心的财务控制 183

子任务一  成本中心的控制与

考核 184

子任务二  利润中心的控制与

考核 186

子任务三  投资中心的控制与

考核 188

任务三  内部转移价格在责任中心的

运用 191

一、内部转移价格的含义和特征 191

二、内部转移价格的应用 192

项目知识检测 193

项目十  财务分析 197

任务一  财务分析概述 198

一、财务分析的含义 198

二、财务分析的目的 198

任务二  财务分析的基本方法 199

一、比较分析法 199

二、因素分析法 200

三、趋势分析法 201

四、比率分析法 201

任务三  财务指标分析 201

子任务一  偿债能力分析 202

子任务二  营运能力分析 205

子任务三  盈利能力分析 207

子任务四  发展能力分析 210

子任务五  现金流量比率分析 211

任务四  财务综合分析 212

一、财务指标分析研究的局限性 212

二、财务综合分析的方法 212

子任务一  杜邦财务分析法 212

子任务二  沃尔评分法 214

子任务三  综合评价方法 215

项目知识检测 216

附表一  复利终值系数表 220

附表二  复利现值系数表 223

附表三  年金终值系数表 226

附表四  年金现值系数表 229

参考文献 232

　　

　　

　　

　　

　　

　　

　　

　　

　　

　　

     

　　

     

　　

　　

     

　　

《财务管理：微课版》按照企业财务管理活动的一般规律和理论与实践紧密结合的原则，结合会计行业职业资格标准，以典型的工作任务为依托，遵循高职学生的认知特点，构建知识体系。全书共由十个项目构成，每个项目下均设有相应的任务，通过各个任务对财务管理工作进行描述。每个项目通过案例导入来激发学生的学习兴趣与求知欲；通过实例分析法引导学生掌握财务管理基本方法与技能，突出了高职学生的实操性；结合全国会计师专业技术资格考试标准，以筹资、投资、收益分配为主要内容贯穿全文，体现了内容的职业性；每个项目均附有项目知识检测，对学生的学习效果进行检验，体现了“教学做”合一的职教特色。    

艾洪娟，新疆农业职业技术学院副教授、管理学博士。近年来，从事《基础会计》、《财务管理》、《财务会计》、《经济学》课程的教学工作。  

陆红霞，新疆农业职业技术学院经济贸易分院副院长、副教授，管理学硕士，从事会计教学多年，主编及副主编财经类教材九部。