本书共分9章，内容包括财务管理总论、基本价值观念、筹资管理、综合资本成本与资本结构、项目投资、营运资金管理、利润分配、财务分析、财务管理商业模拟系统。同时在每个章节选编了大量案例，把概念、原理融于实际问题之中，启发读者结合管理实践对管理学的基本原理和方法进行深入思考，以提高他们分析和解决问题的能力。

本书可作为高等院校经济管理类学科的专业教材配套用书，也适合作为本科生财务综合决策模拟实训的实践教材，以及可作为财务软件培训的学员用书。

提到财务管理及财务工作，大多数人就会联想到“枯燥”的数字的堆积和单纯的资金管理游戏。事实上，许多财务管理的思想与我们的生活息息相关，财务理念无处不在。综观现在已有的教材及教学用书，财务管理的理论与实际相脱节的现象比较普遍，大专院校的专业用书也大多定位在原理、方法及理论体系的构造上。事实上，财务管理是一门实用性和可操作性很强的应用科学，是社会经济和资本市场不断发展的必然产物，也是企业管理的核心内容。

本书吸收了财务管理理论和实践的最新成果，解析了生活中涉及的大量财务管理思想、理念，尤其注重实际应用，逻辑严密、内容翔实、案例丰富、体例新颖。每章配以相应的“案例分析”和“技能训练”，并将财务中的大量计算通过Excel操作加以实现，同时在网络上通过财务管理精品课程网站的实时更新，提供“案例分析提示”和“习题参考答案”。最后，教材以全球领先的商业模拟实战训练系统——财务管理电子对抗系统为线索，通过全程模拟实战的训练方式，让读者在实践中学习财务管理知识，在真实体验中提升财务管理技能，并站在企业运营的角度更好地认识财务管理的作用与价值，为读者设计了一个从理论概要、知识拓展、案例分析、技能训练到综合实训的立体化的科学知识体系，为教师提供了完备的教学辅导资源。

全书共分9章，内容包括财务管理总论、基本价值观念、筹资管理、综合资本成本与资本结构、项目投资、营运资金管理、利润分配、财务分析、财务管理商业模拟系统。同时在每个章节选编了大量案例，把概念、原理融于实际问题之中，启发读者结合管理实践对管理学的基本原理和方法进行深入思考，以提高他们分析和解决问题的能力。

本书可作为高等院校经济管理类学科的专业教材配套用书，也适合作为本科生财务综合决策模拟实训的实践教材，以及可作为财务软件培训的学员用书。

本书的特点如下：

第一，实用性。本书对每种重要的财务管理理念进行了阐释，介绍了实际运用中的方法，同时提供了如Excel表格模板，对应用中的具体步骤、要点进行细致说明，并且穿插现实中的案例，进一步论述其效果，让读者既了解工具和方法本身，也明白如何应用，真正实现学以致用。

第二，可读性与思想性。教人学财务不难，难的是让人学着并且快乐着。本书在每个章节的理论概述之后的知识拓展部分，运用大量简单而又生动的故事、实例来诠释财务中一些晦涩难懂的财务术语和财务现象，让读者了解到财务理论的可应用范围之广泛。其中包括用各类发生在身边的实例来解读财务对于一个企业，对我们的日常工作、生活甚至对人生的重要影响和意义，为读者打开了通向鲜活的财务世界的一扇窗口。

第三，系统性与针对性。在各章中，应用的Excel工具种类丰富多样，组成了较为完整的体系，可最大程度地满足读者所需。同时，每种工具和方法都独立成篇，针对具体情况分析阐述，内容清晰、完整，易于查找，非常方便读者阅读和使用。

第四，时效性。本书的思路、内容较新，与当前的经济业务紧密结合，并汇集了国际国内的最新资料和最新动态。同时以最新的《企业会计准则(2006年修订)》、《企业财务通则(2006年修订)》为基础编写，内容新颖，案例与习题丰富，力争做到本土化与国际化相融合。

本书由上海工程技术大学管理学院投资金融系吴清副教授、刘希麟副教授编著，吴清负责全书的整体框架与编写体例的设计，并负责第1章至第8章，各章案例，Excel运用及实例分析，以及习题的编写；刘希麟负责第9章及相应章节的习题、知识拓展等资料收集。全书由吴清统稿。

由于编者水平有限，书中难免有不妥及疏漏之处，敬请广大读者及同人批评指正。

编著者2013年6月

第1章财务管理总论

11理论背景

111财务管理概述

112财务管理的目标

12财眼世界

121财务管理的未来观

122财务管理目标与企业社会责任

123上市公司的信托责任

124我国企业财务管理目标的现实选择

13Excel运用

131基本函数建立操作

132Excel基本操作（1）

133Excel基本操作（2）

14案例分析

141公司背景

142巴菲特带领伯克希尔公司追求股东财富最大化

第2章基本价值观念

21理论背景

211资金时间价值

212概念

213普通股的评价模型

214债券的估价模型

215风险与收益

22财眼世界

221一诺千金

222“鸡鸣狗盗”新解

223经济、政治结构中的风险分散原理

224贝塔系数低的人的重要性

225世界最著名的永续年金——诺贝尔奖

23Excel运用

231资金时间价值相关的函数

232五粮液公司的收益率分析

24案例分析

241W公司货币时间价值的计算

242利民公司货币时间价值的计算

243股票如何测定风险

244“股神”巴菲特的六大投资良策

25技能训练

251资金时间价值

252风险与收益分析

第3章筹资管理

31理论背景

311企业筹资概述

312权益性筹资

313长期负债筹资

314混合筹资

32财眼世界

321资本主义与负债经营

322创业初期的筹资渠道——风险投资

33案例分析

331深星公司的融资策略选择

332金蝶软件科技公司的融资之路

333XSW整体厨柜公司的筹资决策

334现代投资公司债券评级

335腾讯融资计划

336中石化筹资之道

34Excel运用

341资金需要量预测的Excel模型

342债券筹资成本计算

343长期筹资方式决策模型

344长期借款筹资决策模型设计

345租赁筹资分析模型设计

35技能训练

第4章综合资本成本与资本结构

41理论背景

411综合资金成本

412杠杆原理

413资本结构

42财眼世界

421默多克的债务危机①

422资本结构理论的发展

423财务杠杆与大宇神话的陨灭①

424向洋葱认输的麦当劳①

43Excel运用

431加权平均资金成本模型设计

432综合资本成本的计算

44案例分析

441马绍尔工业公司低负债的资本结构

442宝钢增发A股案例

443XSW公司综合资本成本的选择

45技能训练

第5章项目投资

51理论背景

511项目投资相关现金流量分析

512项目投资决策评价指标及其计算

513项目投资决策评价指标的运用

52财眼世界

521牛筋一样的牛津

522净现值法应用的局限性

523项目投资评价指标在实务中的具体运用

53Excel运用

531项目投资指标相关函数建立

532固定资产更新决策

54案例分析

541某公司的保龄球投资项目

542跑步机的更新投资项目

543绿远公司固定资产投资可行性评价案例

544东方公司投资项目的财务评价

545总费用现值法在投资决策中的应用

55技能训练

第6章营运资金管理

61理论背景

611营运资金的含义与特点

612现金的管理

613应收账款的管理

614存货的管理

615流动负债的管理

62财眼世界

621应收账款的外包

622存货周转速度如何加快——来自ZARA的启示

623现金周转期可能为负吗

624丰田的及时生产

63Excel运用

631具体步骤

632综合运用

64案例分析

641富达自行车公司的最优现金持有量的确定

642应收账款的选择

643PC公司应收账款的管理

644武汉电信的“3＋1”信用管理模式

65技能训练

第7章利润分配

71理论背景

711收益分配概述

712股利政策

713股利分配程序与方案的确定

714股票分割和股票回购

72财眼世界

721利润分配的前提

722分红预案的重要性

723现金分红

724送红股和转增股的区别

725股票分割与公积金转增股本的特殊情况

73Excel运用

74案例分析

741新大陆电脑的股利政策分析

742五粮液股票股利分配

743佛山照明高股利分配方案分析

75技能训练

第8章财务分析

81理论背景

811财务分析的意义与内容

812财务分析的方法

813财务指标分析

82财眼世界

821巴菲特的“三板斧”

822生死比率

823财务预警模型

824另解流动比率

83Excel运用

831财务分析与财务预测

832杜邦分析模型的设计

84案例分析

841兴业电子的财务报表

842XSW股份有限公司的财务分析

843宝钢的财务报表分析

844正虹科技的财务报表分析

85技能训练

第9章财务管理商业模拟系统——《理财之道》操作简介

91《理财之道》平台简介

92《理财之道》系统启动登录

921运行《理财之道》服务器

922启动《理财之道》教师端

923启动《理财之道》学生端

93《理财之道》学生端基本操作

931主场景布局及操作

932公司场景功能分布

933导航仪表盘的操作使用

94《理财之道》系统操作指南

941预算编制

942证券市场操作指南

943学习中心操作指南

944查询分析功能操作指南